财经早报 | A股将再现业绩为王核心逻辑;华为拿下支付牌照


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国内

■ 新华社:监管部门应对资本市场针对新能源车行业的“泡沫操作”保持高度警惕

“十四五”规划和2035年远景目标纲要中,新能源汽车被列为“构筑产业体系新支柱”的战略性新兴产业之一。新华社记者调查发现,当前新能源汽车行业中,“产品指标注水还甩锅客户”“企业还没卖一辆车市值就几千亿”等问题逐渐凸显,“虚假宣传”“虚火过旺”已成为制约行业进一步健康发展的隐忧。对于部分地方盲目争抢新能源汽车项目,多地政府相关工作人员建议加强新能源汽车产业规划的顶层设计,在招商引资中把好甄别关。此外业内人士还建议,监管部门应对资本市场针对新能源车行业的“泡沫操作”保持高度警惕。近期,工信部、市场监管总局等部门表示,将采取技术、管理等多类措施,加强新能源汽车质量监管。


■ 时间确定!社保将迎来6大新变化

国务院近日印发《关于落实〈政府工作报告〉重点工作分工的意见》,指明44项重点工作的分工责任及完成时限。其中,有6项社保相关政策明确了时间安排。①退休人员养老金涨多少?4月底前揭晓。②个人养老金制度啥样?9月底前“亮相”。③新业态职业伤害怎么保障?6月底前明确。④放开就业地参保户籍限制,9月底前推出。⑤居民医保人均补助增30元,5月底前出政策。⑥医疗费用跨省直接结算全覆盖,2022年年底前完成。(新华社)


■ 国家棉花产业联盟:将提升中国棉花自有品牌的国际影响力

国家棉花产业联盟发布声明,坚决反对任何污名化新疆棉的行径,坚决反对基于谎言和虛假信息排除新疆棉花及其制品的行为。国棉联盟CCIA长期在新疆开展棉花生产、加工等相关工作,从未发现过强迫劳动现象,在此呼吁国际社会正视新疆各族人民通过辛勤劳动获取报酬、追求幸福生活的正当权益,并将携手爱国企业旗帜鲜明地支持新疆棉花产业发展。国棉联盟将联合全体成员单位和相关品牌企业,全力支持和推动新疆棉花产业绿色可持续发展,提升中国棉花自有品牌的国际影响力。


■ 中国疫苗海内外接种双双破亿

继不久前中国新冠疫苗全球供应突破1亿剂次后,28日,国务院联防联控机制举行新闻发布会正式宣布,截至27日24时,全国累计报告接种新冠疫苗超过1亿剂次,安全有效。自3月24日国家卫健委每日更新新冠疫苗接种情况以来,我国每日新增接种均超300万剂次。下一步,各地将继续多措并举,通过临时接种点、流动接种点、重点场所上门接种等多种便民方式,推进全人群免费接种,构筑全球最大免疫屏障。



国外

■ 美将于4月下旬举行领导人气候峰会 拜登邀请中俄等四十国领导人出席

美国白宫说,总统拜登已邀请40位国家和国际组织领导人参加于下月举行的领导人气候峰会。白宫当天在一份声明中说,此次峰会将于4月22日至23日通过视频方式举行,美方邀请了包括中国、俄罗斯在内38个国家的领导人以及欧盟委员会主席和欧洲理事会主席。(新华社)


■ 日本政府考虑奥运相关人士赴日人数减半

据日媒报道,鉴于新冠肺炎疫情,关于东京奥运会和残奥会期间赴日选手以外的奥运相关人士,日本政府正在考虑与以往估算人数相比减半的方案。此前预计包括选手等约3万人在内,入境人数最多将超过9万人。而如果6万人左右的奥运相关人士减半,则能削减约3万人。(中新网)


■ 巴西经济部长保罗·格德斯接种中国科兴新冠疫苗

当地时间3月27日下午,巴西经济部长保罗·格德斯在首都巴西利亚接种了中国科兴新冠疫苗,随后他将于4月25日接种第二剂。(财联社)


■ 法国人每秒消耗320根法棍,法国政府将为法棍申遗

据法国媒体报道,法国政府将为法棍申请联合国教科文组织非物质文化遗产。此前,被法国文化部列为“申遗”备选项目的还有巴黎铁皮屋顶、汝拉省阿尔布瓦葡萄酒节。根据法国1993年出台的一项规定,“传统”法棍只能由4种原料制成,即面粉、水、酵母和盐,面团必须在4至6摄氏度环境下发酵15至20个小时。现在,法棍已成为法国人日常生活的一部分,法国人每年要消耗掉100亿根法棍,相当于每秒320根。(央视财经)


■ “碳中和”基金彻底火了!这产品规模飙升十几倍

全球将迎来碳中和投资的引爆点,高盛集团预计2021年可再生能源的开支将首次超过石油和天然气。在这种背景下,清洁能源等相关基金获得大量资金涌入,热门基金一年多时间规模飙涨14倍,投资指数开始扩容。同时,更为激进的捐赠基金开始剥离原油、天然气、煤炭等化石能源资产。碳中和、零排放正在以前所未有的方式重塑投资。(中国基金报)


■ 港股物业管理板块牛气冲天 多股创阶段新高

近期,港股物业管理板块牛气冲天,多股创下阶段新高。多家研究机构认为,港股物业管理板块近期的异动,与近期发布的“十四五”规划等政策利好息息相关。同时,年报业绩超预期、纳入沪深港通等利好,也是导致资金追捧该板块的重要原因。(上海证券报)


■ 两大财报季来袭 A股将再现业绩为王核心逻辑

4月份是年报与一季报交叉密集披露的时段,市场容易出现业绩行情,可关注业绩成长股。业内人士表示,随着年报及一季报预告逐渐披露,基本面较为强硬的公司有望走出调整,迎来一波行情。坚定看好估值合理及基本面持续变好的公司,这类核心资产有望穿越牛熊,凭借强硬的基本面持续带动股价上行。(证券日报)


机构说市

安信证券:利用反弹调整仓位与结构

安信证券指出,把这轮反弹看成是一季报行情,其性质依然是战术层面的,依然认为A股在完成估值修正以前,战略上仍需以防御为主,整体配置结构要倾斜估值与盈利增长速度及空间匹配度高的品种,对于股票估值的容忍度需要比去年显著苛刻,并且选股需要向中小盘价值成长股进行延伸和下沉,因此,投资者需要考虑的是利用这轮反弹去调整仓位和结构。当前行业重点关注:银行、化工、有色、家居、食品饮料、军工等。主题关注:碳中和等。

中信证券:悲观预期顶点已现市场底部确认 四月基本面破局

中信证券认为,节后投资者谨慎情绪逐级递增,当前悲观预期顶点已现,市场底部确认,4月投资者情绪和行为将趋于平静,但市场形成新一轮持续上涨需要时间,基本面将替代流动性成为破局因素,中国稳健增长的正面因素不断积累,海外强复苏的预期向下修正,配置上应继续向新主线转移,一是本轮市场调整后性价比较高的成长板块如半导体设备和军工等,二是疫情受损板块如旅游酒店和航空等,三是受益于海外需求复苏的品种如汽车零部件和家电等,四是一季报预期延续高景气的品种,如有色和化工。

广发策略:微观结构调整第一阶段结束 以“热门股”为首反弹展开

广发策略戴康团队认为,微观结构调整第一阶段结束,以“热门股”为首展开反弹。反弹幅度大概是前期跌幅的一半左右,时间大约能持续到4月中旬前后。但反弹后仍不宜对后市过于乐观,投资机会也会分化,依然建议市值下沉,行业扩散。反弹建议关注一季报改善(年初以来重点公司盈利增速预测抬升)、前期跌幅居前(尤其是行业内热门股)且调整中换手相对充分的板块:1. “涨价”主线的顺周期(有色金属/化工);2. 一季报业绩改善,前期跌幅大,换手相对充分板块(白酒/军工)。3. 主题关注“碳中和”(钢铁/火电/电解铝)。

国君策略:坚定认为前期快速下跌的情况不会重演 结构配置是重中之重

国君策略发布研报指出,市场对于下行风险存在过度定价。美债收益率抬升、信用周期放缓,其本质都是经济复苏节奏不一下的衍生逻辑,价格反映已较充分。坚定认为前期快速下跌的情况不会重演,维持震荡格局判断,结构上的配置是重中之重。当前持有全球原材料周期是拿着相对的低估值做防守,预期维度没有盈利进攻。看长买科技型成长,看短买碳中和周期。

兴业证券:经济复苏是当前配置的最大确定性

兴业证券研报指出,顺周期、服务业是当前行业配置确定性最高的组合。可战略性关注业绩估值匹配的成长方向。最近顺周期板块出现调整,主要原因有,第一,大宗期货价格出现高位回调的现象;第二,顺周期龙头公司估值碰到历史高位;第三,欧洲疫情反复加重市场对经济复苏的担忧。往后看,经济复苏、地产周期共振、PPI和工业增加值上行,量价齐升,顺周期和服务业依然是较强确定性的方向。


■ 腾讯持股微医传最快下周递交上市申请 集资最多234亿港元

腾讯有份投资的微医将递交上市申请。据媒体报道称,微医或最快于下周递交招股申请书。外媒报道早前也表示,微医计划集资额为20亿至30亿美元(约156亿至234亿港元),其估值接近70亿美元(约543亿元)。(香港经济日报)

■ 华为拿下支付牌照

华为进入移动支付领域的消息得到证实。天眼查显示,近日,深圳市讯联智付网络有限公司发生工商变更,上海沃芮欧信息科技有限公司从股东中退出,新增华为技术有限公司为股东,持股比例100%。央行官网信息显示,2014年7月,深圳市讯联智付网络有限公司获得支付牌照,业务类型为互联网支付、移动电话支付、数字电视支付,覆盖范围为全国。(中国证券报)



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